华泰期货 cta量化策略因子(股指期货cta策略)

量化策略

正文

昨天,A股冲高回落,沪深300指数下跌0.58%,上证50指数下跌0.86%,中证500指数下跌0.56%,创业板指下跌0.74%。

昨日期指高开低走,三大指数均下跌。截至收盘,IF1407收报3465.8点,上涨44.0点或1.28%;IH1407收报3911.0点,下跌26.8点或1.11%;IC1408收报5650.8点,下跌50.2点或1.28%。

量化策略分析

昨日股指期货大幅上涨,但在外资流出和上周五中国央行宣布降准、央行降息后,昨日股指尾盘小幅回落,最终收报3049.6点,上涨0.24%。

量化策略对冲股指期货冲高回落的原因主要有以下几点:1、由于A股强势走高,导致市场对股指期货的偏好由增转降。从12月25日的3059点,回落至2783点,回落幅度不到2个百分点。同时,中金所盘后公布的3059点持仓数据显示,在沪深300ETF期权、沪深300ETF期权、中证500ETF期权持仓数据均出现减仓,从持仓变化来看,做多力量有所回落。同时,沪深300ETF期权和沪深300ETF期权持仓数据显示,期权净空持仓从12月25日的723手降至12月25日的231手,同时增持多单306手。此外,主力合约IF1408报收于4650点,下跌了5点,跌幅为0.3%。

2、指数继续上涨,IF1408增仓1116手,IH1408增仓262手,IC1408增仓853手,IF1409增仓388手。

消息面,汇丰中国 12月30日发布的11月汇丰制造业PMI预览值为59.7,较上月回落0.3个百分点,升至52.4,制造业扩张速度加快。